Et si votre épargne actuelle contribuait aussi à préparer votre retraite ?

Une épargne peut changer de fonction au cours de la vie

Une étude menée par UMR et Adwise en 2025 l’illustre bien : 78 % des Français de 25 à 64 ans déclarent mettre de l’argent de côté, mais environ 3 épargnants sur 10 seulement citent explicitement la retraite parmi les objectifs de leur épargne*.

Autrement dit, beaucoup épargnent déjà. La question consiste maintenant à comprendre quelle fonction cette épargne pourra avoir dans quelques années.

C’est un exercice utile, parce qu’une retraite se prépare autant à partir de ses revenus futurs que de ce que l’on a déjà constitué au fil du temps.

Un Livret A ouvert pour constituer une réserve de sécurité, une assurance-vie alimentée au fil des années, un PEL créé pour un projet immobilier, une épargne salariale ou encore un bien immobilier répondent d’abord à des objectifs différents.
Avec le temps, leur rôle peut évoluer. Un projet peut être réalisé. Une somme initialement mise de côté peut rester disponible. Un crédit immobilier peut arriver à son terme. Certains actifs peuvent alors prendre une nouvelle place dans l’organisation financière du foyer.
Les chiffres montrent d’ailleurs que les Français qui déclarent préparer leur retraite le font déjà à travers des formes d’épargne très diverses. Parmi eux, 58 % utilisent de l’épargne bancaire ou liquide, 39 % l’immobilier et 40 % de l’épargne retraite ou salariale*. 
Cette diversité est intéressante : elle montre que la préparation de la retraite dépasse largement la question d’un support financier particulier.
L’enjeu devient plutôt de savoir ce que chaque élément de son patrimoine pourra apporter à ce moment de la vie.

Trouver le bon équilibre pour mon épargne

Première étape : regarder son épargne par fonction

En gestion financière, on raisonne souvent par horizon et par objectif.
L’horizon correspond au moment où l’on pense avoir besoin de l’argent. L’objectif désigne ce que cette somme doit permettre de financer.

Cette lecture est particulièrement utile pour la retraite, car toutes ces ressources n’auront pas nécessairement le même rôle.
Certaines devront rester facilement accessibles. D’autres pourront être mobilisées plus tard. Certaines contribueront directement aux revenus disponibles, tandis que d’autres pourront surtout modifier le niveau de dépenses.
Pour commencer, vous pouvez regarder votre épargne autrement : non seulement en fonction des placements que vous détenez, mais aussi des projets auxquels ils sont destinés et du moment où vous pourriez en avoir besoin.
Prenez les principaux éléments de votre épargne et attribuez à chacun une fonction :

• À quoi cette somme est-elle destinée aujourd’hui ?
• Quand pourrais-je en avoir besoin ?
• Doit-elle rester facilement disponible ?
• Est-ce que son rôle pourrait évoluer d’ici ma retraite ?

L’objectif n’est pas de réaffecter immédiatement votre épargne. Cette cartographie permet simplement de distinguer ce qui est déjà engagé dans un projet précis de ce qui pourrait, à terme, participer davantage à votre préparation retraite.

Un Livret A peut avoir plusieurs vies

Les livrets illustrent bien cette logique.
Ils sont souvent constitués pour faire face aux imprévus ou conserver une épargne immédiatement disponible. Cette fonction reste essentielle.
Mais lorsque le montant disponible dépasse progressivement la réserve que l’on souhaite conserver pour les dépenses courantes et les aléas, une autre question peut apparaître : quelle fonction donner au surplus sur un horizon plus long ?
L’étude réalisée par UMR et Adwise montre que les livrets restent très présents chez les personnes qui préparent leur retraite : 52 % des personnes interrogées déclarant la préparer utilisent des livrets bancaires, et 35 % une assurance-vie*. 
Cela ne signifie pas que toute épargne disponible doit devenir une épargne retraite. Cela montre surtout qu’une préparation peut commencer à partir de ressources déjà présentes.

L’immobilier compte aussi, mais différemment

39 % des personnes qui préparent financièrement leur retraite s’appuient notamment sur l’immobilier, 31 % citent leur résidence principale et 15 % un investissement locatif*.
Pour une résidence principale, la contribution à la retraite peut être indirecte. Un logement dont le crédit est remboursé peut, par exemple, modifier fortement le budget mensuel nécessaire une fois la vie professionnelle terminée.
Un investissement locatif répond à une autre logique puisqu’il peut générer des revenus, avec ses propres charges, risques et contraintes de gestion.
L’immobilier rappelle ainsi un principe important : préparer ses revenus futurs ne revient pas uniquement à additionner des comptes d’épargne. Le niveau de dépenses que l’on aura demain compte également.

Relier l’épargne à ce que l’on voudra financer demain

À mesure que la retraite devient plus concrète, l’exercice peut être poussé un peu plus loin.

Cette réflexion donne une fonction plus précise à l’épargne déjà constituée.
Elle permet également de repérer les éventuels décalages. Une personne peut, par exemple, disposer d’une épargne importante tout en ayant consacré l’essentiel de celle-ci à des projets qui interviendront avant la retraite. Une autre peut avoir constitué plusieurs poches dont une partie n’a plus d’objectif défini.
Dans les deux cas, faire le point sur son patrimoine constitue un premier repère pour mieux identifier les ressources qui pourraient contribuer à ses besoins futurs.

Faites votre propre cartographie en cinq minutes

Pour chaque grande composante de votre épargne, notez simplement quatre informations :

1. Son objectif actuel 

Précaution, logement, projet, long terme, autre.

2. Son horizon 

Moins de trois ans, trois à dix ans, plus de dix ans.

3. Son niveau de disponibilité 

Disponible rapidement, mobilisable sous certaines conditions, destiné à rester investi.

4. Son rôle possible à la retraite 

Réserve, complément de revenus, financement de projets, patrimoine à conserver, rôle encore à définir.

Une fois cette cartographie réalisée, regardez l’ensemble.
Si une partie significative de votre épargne possède déjà un horizon long et n’est associée à aucun besoin proche, elle participe peut-être déjà à votre préparation retraite davantage que vous ne le pensiez.
Et si l’essentiel de votre épargne est mobilisé pour d’autres projets, ce constat est tout aussi utile : il permet de savoir plus précisément d’où l’on part.

Une préparation qui s’appuie sur l’existant

La retraite ajoute rarement une page totalement blanche à sa vie financière. Elle vient plutôt s’inscrire dans une histoire déjà commencée : un logement, des projets, une réserve constituée progressivement, parfois plusieurs formes d’épargne accumulées au fil des années.

Faire le lien entre ces éléments permet de donner davantage de cohérence à l’ensemble.

Le bon point de départ consiste alors à connaître la fonction actuelle de son épargne, son horizon et la place qu’elle pourra prendre dans ses ressources futures.

Cette mise à plat apporte déjà un repère précieux : elle permet de voir ce qui contribue naturellement à votre préparation et les sujets que vous pourrez choisir d’approfondir pour les années à venir. 

Trouver le bon équilibre pour mon épargne

*Source : UMR x Adwise, “Les Français et l’épargne retraite”, septembre 2025